O cenário financeiro global passou por uma mudança sísmica na última década, impulsionada pela ascensão meteórica dos pagamentos digitais. Esta transformação foi alimentada pela emergência de gigantes da tecnologia na arena fintech e pela rápida proliferação de pagamentos de conta para conta (A2A), facilitados por trilhos de pagamento em tempo real. Olhando para o futuro, tendências como finanças embutidas e tecnologias inovadoras como criptomoedas estão preparadas para remodelar o cenário de pagamentos nos próximos cinco anos.
A Ascensão dos Pagamentos Digitais
Os pagamentos digitais evoluíram rapidamente de uma tendência nascente para uma força dominante no comércio online e físico, ultrapassando os métodos de pagamento tradicionais como dinheiro e cartões.
Em 2014, os pagamentos digitais - abrangendo carteiras digitais, transferências A2A, compre agora, pague depois (BNPL) e criptomoedas - representavam 34% do valor do comércio eletrónico. Em 2024, esta quota quase duplicou para 66%, demonstrando a notável mudança no comportamento do consumidor.
Esta transformação é igualmente evidente nas transações no ponto de venda (POS). Em 2014, os pagamentos digitais representavam apenas 3% do valor do POS. Uma década depois, esta quota aumentou quase dez vezes para 38%, o que significa a crescente aceitação e conveniência das opções de pagamento digital nas lojas físicas.
As previsões indicam que esta trajetória ascendente continuará. Até 2030, os pagamentos digitais deverão representar 79% do valor do comércio eletrónico global, traduzindo-se num gasto online estimado de 8,6 biliões de dólares americanos. Além disso, espera-se que representem 53% dos gastos nas lojas, solidificando a sua posição como o método de pagamento preferido para os consumidores em todo o mundo.
Empresas Fintech: Catalisadores da Inovação
As empresas Fintech emergiram como motores cruciais da inovação no cenário de pagamentos globais, alterando fundamentalmente a forma como os consumidores interagem com os serviços financeiros. Grandes players como Alibaba, Apple e Google revolucionaram o cenário de pagamentos ao introduzir carteiras digitais fáceis de usar e eficientes.
Estas carteiras digitais ganharam ampla adoção globalmente, representando 53% das transações de comércio eletrónico e 32% dos gastos de POS em 2024. O seu valor total atingiu impressionantes 15,7 biliões de dólares americanos no ano passado, um aumento de dez vezes em relação aos 1,6 biliões de dólares americanos em 2014. Este crescimento impressionante sublinha o impacto transformador das carteiras digitais no ecossistema de pagamentos.
Inovadores da Fintech como Affirm, Afterpay, Klarna e PayPal também revolucionaram o crédito ao consumidor com ofertas de compre agora, pague depois (BNPL). Estas soluções experimentaram um crescimento exponencial em popularidade na última década, aumentando de apenas 2,3 mil milhões de dólares americanos em valor de transações de comércio eletrónico globalmente em 2014 para notáveis 342 mil milhões de dólares americanos em 2024.
Olhando para o futuro, o BNPL deverá manter uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) de 9% até 2030, atingindo aproximadamente 580 mil milhões de dólares americanos. Enquanto isso, o gasto total do consumidor através de carteiras digitais deverá ultrapassar os 28 biliões de dólares americanos até 2030, solidificando ainda mais o seu domínio no cenário de pagamentos.
A Ascensão das Transações A2A: Impulsionada por Trilhos de Pagamento em Tempo Real
Os pagamentos A2A testemunharam um aumento significativo no uso, alimentado pela ascensão de sistemas de pagamento instantâneos ou em tempo real. Apenas no comércio eletrónico, os pagamentos A2A experimentaram um crescimento surpreendente de 515% entre 2014 e 2024, subindo de 152 mil milhões de dólares americanos para 936 mil milhões de dólares americanos.
Este aumento é impulsionado principalmente pela crescente adoção de sistemas de pagamento instantâneos ou em tempo real. Nos 40 mercados cobertos num relatório de pagamentos globais, 20 lançaram com sucesso plataformas de pagamento rápido na última década, destacando a tendência acelerada em direção a transações em tempo real. Estes sistemas facilitam transações instantâneas e seguras, melhorando o fluxo de caixa, reduzindo atrasos no processamento e promovendo a inovação financeira.
Os mercados emergentes estão a liderar o caminho neste espaço, com o Pix do Brasil a servir como um exemplo proeminente. Lançado em novembro de 2020, o Pix ganhou rapidamente força devido ao forte apoio do banco central, uma experiência de utilizador consistente e custos relativamente baixos para os comerciantes. Hoje, três em cada quatro brasileiros usam o sistema, e o valor das transações Pix agora excede o dos cartões em pagamentos online. O Pix também impactou significativamente o uso de dinheiro, com a quota de dinheiro do valor da transação POS no Brasil caindo de 35% para apenas 17% entre 2020 e 2024.
No Brasil, o Pix desempenhou um papel crucial no fomento da ascensão dos pagamentos A2A. Em 2024, o valor do pagamento de comércio eletrónico A2A no Brasil atingiu 35 mil milhões de dólares americanos, um aumento notável de 35 vezes em relação a meros 1,2 mil milhões de dólares americanos em 2014.
O Papel Duradouro dos Cartões de Pagamento
Apesar da crescente concorrência das inovações de pagamento digital, os cartões de pagamento continuam a ocupar uma posição central no ecossistema de pagamentos globais. Isto deve-se, em parte, à integração de novas tecnologias e recursos pelas redes de cartões e emissores, com o objetivo de alinhar-se com as expectativas em evolução do consumidor.
Click to Pay, por exemplo, representa um sistema de pagamento online padronizado e seguro, projetado para simplificar e unificar a experiência de checkout em sites e dispositivos, espelhando a funcionalidade de cartões com chip e pagamentos sem contacto no mundo físico. Click to Pay foi desenvolvido pela EMVCo, um organismo técnico global coletivamente detido por grandes redes de pagamento, incluindo Visa, Mastercard, American Express e UnionPay.
Outra inovação é o Visa Flexible Credential (VFC), uma inovação de pagamento digital da Visa que permite que um único cartão digital contenha e aceda a vários tipos de pagamento ou contas, incluindo cartões de crédito e débito, BNPL e pontos de recompensa. Isto oferece aos consumidores maior flexibilidade e controlo sobre as suas opções de pagamento.
Paze, uma solução de checkout digital, permite que os consumidores façam compras online seguras sem partilhar os seus números de cartão reais com os comerciantes, melhorando a segurança e a privacidade. Foi criado pela Early Warning Services, um consórcio de bancos dos EUA que também gere a rede de pagamento interbancário Zelle.
Em 2024, cartões de crédito, débito e pré-pagos representaram 45% do valor total da transação global em canais de comércio eletrónico e POS. No entanto, este número subestima o impacto total dos cartões, uma vez que também servem como a fonte de financiamento subjacente para muitas carteiras digitais. Uma pesquisa global revelou que 56% dos consumidores financiam as suas carteiras digitais com cartões de crédito ou débito.
Ao considerar tanto o uso direto do cartão quanto o uso indireto através de carteiras digitais, estima-se que os cartões sejam responsáveis por aproximadamente 65% dos gastos globais do consumidor em 2024, totalizando um valor estimado de 29 biliões de dólares americanos.
Olhando para o futuro, espera-se que esse valor represente 56% do valor global de pagamento do consumidor até 2030, atingindo um valor estimado de 32,5 biliões de dólares americanos, demonstrando o poder duradouro e a relevância dos cartões de pagamento no cenário de pagamento em evolução.
O Declínio Contínuo do Uso de Dinheiro
A mudança global em direção a pagamentos digitais impactou diretamente o uso de dinheiro. Na última década, a quota de pagamentos em dinheiro caiu drasticamente, caindo de 44% dos gastos nas lojas em 2014 (ligeiramente mais de 16 biliões de dólares americanos) para apenas 15% em 2024, representando uma redução de 10,5 biliões de dólares americanos em valor.
Apesar deste declínio acentuado, o dinheiro continua a ser um método de pagamento crítico em muitas comunidades. Isto é especialmente evidente em países como Colômbia, Indonésia, Japão, México, Nigéria, Peru, Filipinas, Espanha e Vietname, onde o dinheiro permaneceu o principal método de pagamento pessoal em 2024.
Mesmo em mercados como os países nórdicos, muitas vezes considerados entre os mais avançados em termos de sociedades sem dinheiro, o uso de dinheiro ainda permanece relevante, representando entre 5% e 7% do valor da transação POS em 2024. Isto destaca a persistência do dinheiro como uma opção de pagamento, mesmo em economias digitalmente avançadas.
As previsões indicam que o uso de dinheiro continuará a diminuir, embora a um ritmo mais lento. De 2024 a 2030, espera-se que o uso global de dinheiro diminua a um CAGR de 2%, atingindo uma quota do valor POS global de 11% até então, ou pouco menos de 5 biliões de dólares americanos.
Criptomoedas e Finanças Embutidas: Moldando o Futuro dos Pagamentos
Olhando para o futuro, tendências, incluindo finanças embutidas e tecnologias inovadoras, como as criptomoedas, deverão moldar o cenário de pagamentos nos próximos anos.
Espera-se que o gasto global em criptomoedas mais do que duplique nos próximos cinco anos, de 16 mil milhões de dólares americanos em 2024 para 38 mil milhões de dólares americanos em 2030, indicando uma crescente aceitação e utilização de criptomoedas para transações.
As finanças embutidas também estão preparadas para um crescimento significativo. A McKinsey estima que, até 2030, o mercado de finanças embutidas na Europa excederá 100 mil milhões de euros, representando 10% a 15% dos conjuntos de receitas bancárias. Isto marca um aumento substancial em relação a 2023, durante o qual o mercado gerou entre 20 mil milhões de euros e 30 mil milhões de euros, ou aproximadamente 3% das receitas bancárias totais.
Em escala global, espera-se que o mercado de finanças embutidas atinja um tamanho de 7,2 biliões de dólares americanos até 2030, de acordo com um relatório da Dealroom e da ABN AMRO Ventures. Isto sublinha o imenso potencial das finanças embutidas para transformar a indústria de serviços financeiros e remodelar a forma como os consumidores interagem com produtos e serviços financeiros.
A convergência de transações A2A, a proliferação de carteiras móveis e o poder inovador das gigantes da tecnologia estão a revolucionar o cenário de pagamentos digitais. À medida que avançamos, tecnologias emergentes como criptomoedas e finanças embutidas refinarão e melhorarão ainda mais a forma como as pessoas fazem transações, impulsionando o mundo em direção a um futuro financeiro mais digitalizado. As tendências descritas acima não são meras modas passageiras, mas sim mudanças fundamentais que redefinirão o futuro dos pagamentos nos próximos anos.