4 Najlepsze Akcje AI w Marcu

AI Facilitators: Alphabet i Meta Platforms

Alphabet i Meta Platforms reprezentują dwie kluczowe siły napędzające rewolucję AI. Każda firma szczyci się własnym generatywnym modelem AI, przy czym Alphabet prezentuje Gemini, a Meta oferuje Llama. Chociaż modele te różnią się znacznie pod względem architektury i zastosowania, oba mają znaczną i oddaną bazę użytkowników.

Aktywnie ułatwiając szybki rozwój AI, zarówno Alphabet, jak i Meta strategicznie kultywują dedykowane ekosystemy użytkowników, co jest posunięciem, które obiecuje znaczne długoterminowe zyski. Decyzja Meta o oferowaniu modelu Llama bezpłatnie może wydawać się sprzeczna z intuicją, ale jest to przemyślana strategia. Ogromny strumień danych generowanych z tego podejścia opartego na otwartym dostępie służy jako bezcenne paliwo do szkolenia przyszłych, jeszcze bardziej wyrafinowanych modeli. Gemini, z drugiej strony, działa w systemie warstwowym. Darmowa wersja zapewnia podstawową funkcjonalność, podczas gdy subskrypcja premium odblokowuje skarbnicę zaawansowanych możliwości. Co najważniejsze, Alphabet bezproblemowo zintegrował Gemini ze swoją podstawową działalnością, w szczególności zwiększając możliwości wyszukiwarki Google.

Wpływ sztucznej inteligencji jest ogromny dla obu firm, a każda z nich kieruje znaczne inwestycje w rozwój swoich możliwości AI, aby sprostać stale rosnącemu zapotrzebowaniu. Ostatnie wahania na rynku, a konkretnie słabość szerokiego sektora technologicznego w ostatnim tygodniu, spowodowały spadek cen obu akcji. Stanowi to atrakcyjny punkt wejścia dla inwestorów, ponieważ obie firmy są obecnie atrakcyjnie wycenione, zwłaszcza biorąc pod uwagę ich solidne trajektorie wzrostu.

Z prognozowanymi wskaźnikami zysków wynoszącymi 26 dla Meta i 19,5 dla Alphabet, akcje te stanowią atrakcyjną wartość, biorąc pod uwagę ich kluczową rolę w rozwijającej się narracji AI. Jestem głęboko przekonany, że zarówno Alphabet, jak i Meta Platforms są wyjątkowymi zakupami w marcu, a inwestorzy powinni wykorzystać tę tymczasową słabość rynku, aby wzmocnić swoje pozycje.

Aby zagłębić się w to, dlaczego ci giganci technologiczni są tak dobrze przygotowani, przyjrzyjmy się ich indywidualnym mocnym stronom i strategiom:

Wieloaspektowe podejście Alphabet do AI:

Podejście Alphabet do AI charakteryzuje się szerokością i głębokością. Firma nie koncentruje się tylko na jednym modelu AI; wplata AI w samą tkankę swojego zróżnicowanego ekosystemu produktów.

• Integracja Gemini: Jak wspomniano wcześniej, Gemini nie jest tylko samodzielnym produktem. Jest aktywnie integrowany z wyszukiwarką Google, zwiększając jej zdolność do rozumienia złożonych zapytań, dostarczania bardziej zniuansowanych odpowiedzi, a nawet generowania kreatywnych treści. Ta integracja może zrewolucjonizować sposób, w jaki ludzie wchodzą w interakcję z wyszukiwarkami.
• Dominacja w chmurze: Google Cloud Platform (GCP) firmy Alphabet jest głównym graczem na rynku przetwarzania w chmurze. Jest to kluczowe dla rozwoju AI, ponieważ szkolenie i wdrażanie dużych modeli AI wymaga ogromnych zasobów obliczeniowych. GCP zapewnia infrastrukturę i narzędzia, których inne firmy potrzebują do budowania i uruchamiania własnych aplikacji AI.
• Autonomiczna jazda Waymo: Jednostka Alphabet zajmująca się autonomicznymi samochodami, Waymo, jest liderem w dziedzinie pojazdów autonomicznych. Jest to kolejny obszar, w którym AI odgrywa kluczową rolę, umożliwiając pojazdom postrzeganie otoczenia, podejmowanie decyzji i poruszanie się w złożonych środowiskach.

Otwartoźródłowe i Metaverse Focus Meta:

Strategia AI Meta różni się od strategii Alphabet, z silnym naciskiem na współpracę open-source i rozwój metaverse.

• Zaleta open-source Llama: Udostępniając Llama 2, swój duży model językowy, jako open-source, Meta wspiera współpracę ekosystemu deweloperów i badaczy. Przyspiesza to innowacje i pozwala Meta korzystać ze zbiorowej inteligencji szerszej społeczności AI. Dane generowane z tego szerokiego zastosowania są bezcenne dla udoskonalania i ulepszania przyszłych iteracji Llama.
• Inwestycje w Metaverse: Meta jest mocno zaangażowana w metaverse, wizję połączonych ze sobą wirtualnych światów, w których ludzie mogą wchodzić w interakcje, pracować i bawić się. AI jest fundamentalna dla tworzenia realistycznych i angażujących doświadczeń metaverse, napędzając wszystko, od awatarów i wirtualnych środowisk po przetwarzanie języka naturalnego i generowanie treści.
• Integracja z mediami społecznościowymi: Meta integruje również AI ze swoimi głównymi platformami mediów społecznościowych, Facebookiem i Instagramem. Obejmuje to wykorzystanie AI do ulepszania rekomendacji treści, wykrywania i usuwania szkodliwych treści oraz ulepszania targetowania reklam.

Niedawny spadek na rynku, oferujący te akcje po atrakcyjnych wycenach, stwarza doskonałą okazję. Inwestorzy nie powinni lekceważyć długoterminowego potencjału tych potęg AI.

AI Hardware: Taiwan Semiconductor i ASML

Niezwykłe postępy w dziedzinie AI nie byłyby możliwe bez sprzętu, który to wszystko napędza. W tym miejscu pojawiają się Taiwan Semiconductor (TSMC) i ASML Holding. Te dwie firmy są niezbędnymi graczami w branży półprzewodników, dostarczając niezbędnych elementów składowych dla wymagań obliczeniowych AI.

Taiwan Semiconductor, największy na świecie producent chipów kontraktowych, odgrywa kluczową rolę w produkcji chipów dla szerokiej gamy wiodących firm technologicznych. Firma przeżywa obecnie bezprecedensowy wzrost popytu na chipy związane z AI. Prognozy zarządu malują żywy obraz tego wzrostu, przewidując oszałamiający 45% złożony roczny wskaźnik wzrostu (CAGR) w ciągu najbliższych pięciu lat, szczególnie dla segmentu chipów AI. Ta niezwykła trajektoria wzrostu podkreśla nienasycony popyt na sprzęt, który leży u podstaw wszystkich innowacji AI.

Jednak zdolność TSMC do zaspokojenia tego rosnącego popytu zależy od dostępu do najnowocześniejszego sprzętu produkcyjnego. W tym miejscu do gry wkracza ASML Holding.

ASML zajmuje wyjątkową i dominującą pozycję w branży półprzewodników. Jest jedynym dostawcą maszyn do litografii w ekstremalnym ultrafiolecie (EUV), niezwykle wyrafinowanych narzędzi, które umożliwiają tworzenie mikroskopijnych wzorów na krzemowych waflach, będących podstawą nowoczesnych chipów. Poziom zaawansowania technologicznego, którym cieszymy się dzisiaj w naszych urządzeniach, byłby po prostu niemożliwy bez maszyn ASML. Co więcej, dominacja technologiczna ASML jest wzmocniona przez dziesięciolecia nieustannych badań i rozwoju, w połączeniu z miliardami dolarów inwestycji. Ta potężna bariera wejścia sprawia, że niezwykle trudno jest jakiemukolwiek konkurentowi rzucić wyzwanie przywództwu ASML.

Zarówno ASML, jak i TSMC są gotowe czerpać znaczne korzyści nie tylko z wyścigu zbrojeń AI, ale także z szerszego, ciągłego rozprzestrzeniania się chipów w niezliczonych zastosowaniach. Co zachęcające dla inwestorów, obie akcje są obecnie notowane po atrakcyjnych cenach.

Wyceny zarówno TSMC, jak i ASML są całkowicie uzasadnione, biorąc pod uwagę ich dominujące pozycje rynkowe i niezastąpione role, jakie odgrywają w swoich branżach. Akcje te stanowią wyjątkowo obiecujące inwestycje w marcu, a inwestorzy powinni strategicznie wykorzystywać wszelkie wahania rynkowe do akumulacji akcji. Napędzane nieustannym impetem rewolucji AI, firmy te z dużym prawdopodobieństwem będą długoterminowymi liderami rynku. Przyjrzyjmy się bliżej specyfice każdej firmy:

Taiwan Semiconductor (TSMC): Kolos Produkcji Chipów

Dominacja TSMC na rynku kontraktowej produkcji chipów jest niezrównana. Jego lista klientów to lista ‘kto jest kim’ w świecie technologii, obejmująca gigantów takich jak Apple, Nvidia i AMD.

• Najnowocześniejsza technologia: TSMC jest konsekwentnie w czołówce technologii produkcji chipów, przesuwając granice tego, co możliwe. Jest to kluczowe dla AI, ponieważ najbardziej zaawansowane modele AI wymagają najbardziej zaawansowanych chipów.
• Rozbudowa mocy produkcyjnych: Aby sprostać rosnącemu zapotrzebowaniu na chipy AI, TSMC agresywnie rozszerza swoje moce produkcyjne. Obejmuje to budowę nowych fabryk (fabów) i inwestowanie w najnowszy sprzęt.
• Znaczenie geopolityczne: Lokalizacja TSMC na Tajwanie ma znaczące implikacje geopolityczne. Firma jest kluczowym elementem globalnego łańcucha dostaw półprzewodników, a jej działalność jest ściśle monitorowana przez rządy na całym świecie.

ASML Holding: Lider Litografii

Monopol ASML na technologię litografii EUV daje mu wyjątkową i potężną pozycję w branży półprzewodników.

• Technologia EUV: Litografia EUV jest niezbędna do produkcji najbardziej zaawansowanych chipów, w tym tych używanych w AI. Pozwala na tworzenie mniejszych, szybszych i bardziej energooszczędnych tranzystorów.
• Wysokie bariery wejścia: Złożoność i koszt opracowania technologii EUV tworzą niezwykle wysokie bariery wejścia dla potencjalnych konkurentów. Chroni to dominację rynkową ASML.
• Silny popyt: ASML odnotowuje silny popyt na swoje maszyny EUV, napędzany rozwojem AI i innych zaawansowanych technologii. Firma ma znaczny portfel zamówień, zapewniający wgląd w przyszłe przychody.

Zasadniczo, zarówno TSMC, jak i ASML są kluczowymi czynnikami umożliwiającymi rewolucję AI. Ich silne pozycje rynkowe, przywództwo technologiczne i rosnący popyt na ich produkty sprawiają, że są to atrakcyjne inwestycje długoterminowe. Obecne warunki rynkowe oferują korzystny punkt wejścia dla inwestorów, którzy chcą wykorzystać transformacyjną moc AI.