ההתקדמות הבלתי פוסקת של הבינה המלאכותית, במיוחד ה-AI הגנרטיבי שתפס את הדמיון העולמי, תלויה באופן קריטי במשאב אחד: כוח מחשוב עצום. בריקוד המורכב שבין שאיפה טכנולוגית לאילוצים גיאופוליטיים, סין מוצאת עצמה מנווטת בנתיב מאתגר במיוחד. ענקיות הטכנולוגיה שלה משקיעות הון בפיתוח AI, במטרה להתחרות במקבילותיהן המערביות, אך גישתן לחומרת העיבוד החזקה ביותר מוגבלת במכוון על ידי בקרות הייצוא של ארה’ב. כעת, רעידה משמעותית עוברת במערכת האקולוגית העדינה הזו. H3C, אבן פינה בתעשיית ייצור השרתים של סין, דיווחה כי פרסמה אזהרה חריפה ללקוחותיה: אספקת שבב ה-H20 של Nvidia, מעבד ה-AI המתוחכם ביותר המותר כיום למכירה לסין תחת התקנות האמריקאיות, ניצבת בפני קשיים ניכרים. התפתחות זו עלולה לשבש את תוכניות ה-AI של סין, ומדגישה את שבריריות שרשראות האספקה בעידן של חיכוך בינלאומי מוגבר.
H3C מאותתת על סערה: צוואר הבקבוק של H20 מתגלה
ההתראה מ-H3C, שפורטה בהודעה ללקוחות שנבדקה על ידי Reuters, מציירת תמונה של מחסור מיידי וחוסר ודאות עתידי. החברה לא חסכה במילים, וציינה ‘אי-ודאות משמעותית’ סביב שרשרת האספקה הבינלאומית עבור ה-H20. זה אינו איום רחוק; H3C ציינה כי המלאי הנוכחי שלה של שבבים חיוניים אלה כבר ‘כמעט אזל’. התזמון קריטי, שכן חברות סיניות רבות נמצאות בעיצומן של תכנון וביצוע פרויקטי AI שאפתניים הנשענים במידה רבה על חומרה ספציפית זו.
מה עומד מאחורי המשבר הממשמש ובא? H3C הצביעה ישירות על המתחים הגיאופוליטיים המטילים כיום צללים ארוכים על הסחר העולמי ועל הזרימה האמינה של חומרים חיוניים. הרשת הסבוכה של ייצור מוליכים למחצה, הכוללת תכנון, ייצור, הרכבה ובדיקה הפרוסים לעתים קרובות על פני מספר מדינות, פגיעה באופן חריף לשיבושים כאלה. בעוד שההודעה הציעה שביב של תקווה, עם משלוחים חדשים הצפויים עד אמצע אפריל, ההבטחה הייתה מסויגת מאוד. החברה ציינה במפורש כי תוכניות האספקה מעבר לחלון הצר הזה נותרו מעורפלות על ידי ‘שינויים פוטנציאליים במדיניות חומרי גלם, שיבושי שילוח ואתגרי ייצור’.
זה לא רק שיהוק קטן. H3C אינה שחקנית שולית; היא עומדת כאחת מיצרניות השרתים הגדולות בסין ושותפה מרכזית של Original Equipment Manufacturer (OEM) עבור Nvidia בתוך המדינה. לצד גופים מרכזיים אחרים כמו Inspur, Lenovo, ו-xFusion (יחידת שרתי ה-x86 לשעבר של Huawei), H3C ממלאת תפקיד מרכזי בשילוב הסיליקון העוצמתי של Nvidia במדפי השרתים המהווים את עמוד השדרה של מרכזי הנתונים ומעבדות מחקר ה-AI של סין. אזהרת אספקה הנובעת מצומת מרכזי כזה ברשת ההפצה נושאת משקל משמעותי, ומצביעה על כך שהבעיה היא מערכתית ולא מבודדת. המחסור אינו רק צפוי; מקור בתעשייה המעורב בהפצת שרתי AI אישר כי מעבדי H20 כבר קשים להשגה בשוק הסיני, ומאמת את חששותיה של H3C.
המצב מדגיש את פעולת האיזון המורכבת שעומדת בפני חברות הפועלות במסגרת האילוצים שהוטלו על ידי ממשלות. ה-H20 עצמו הוא מוצר שנולד מאילוצים אלה – שבב שתוכנן במיוחד על ידי Nvidia כדי לעמוד בבקרות הייצוא המחמירות של ארה’ב שנחקקו באוקטובר 2023, שהחמירו עוד יותר את ההגבלות שהוטלו במקור בשנת 2022. מטרתה המוצהרת של Washington היא למנוע מסין למנף טכנולוגיית מוליכים למחצה מתקדמת, במיוחד ב-AI, לטובת התקדמות צבאית. ה-H20, לפיכך, מייצג ירידה מכוונת בביצועים בהשוואה להצעות הגלובליות המובילות של Nvidia (כמו ה-H100 או ה-B200 החדש יותר), אך הוא נותר האפשרות החזקה ביותר הזמינה באופן חוקי לחברות סיניות ישירות מ-Nvidia. המחסור הפוטנציאלי בו מאיים כעת ליצור צוואר בקבוק משמעותי, המשפיע על כל דבר, החל מאימון מודלים בקנה מידה גדול ועד לפריסת יישומי AI במגזרים שונים.
התיאבון הבלתי נדלה: מדוע הביקוש ל-H20 נוסק
החששות מאספקה מתנגשים חזיתית עם זינוק בביקוש ל-H20 בתוך סין. אין מדובר רק בהחלפה בסיסית או בהרחבת קיבולת הדרגתית; זוהי דחיפה אגרסיבית יותר המונעת על ידי ההתקדמות המהירה וההזדמנויות הנתפסות ב-AI גנרטיבי. זרז מרכזי שהוזכר הוא ההצלחה והאימוץ המדהימים של מודלים שפותחו על ידי DeepSeek, סטארט-אפ AI סיני שזכה לתשומת לב עולמית משמעותית החל מסביבות ינואר. על פי הדיווחים, המודלים של DeepSeek זכו להצלחה בשל עלות-תועלת שלהם, המציעים יכולות עוצמתיות מבלי לדרוש בהכרח את החומרה המתקדמת ביותר (ולעתים קרובות מוגבלת לייצוא).
יעילות נתפסת זו דרבנה ככל הנראה חברות טכנולוגיה סיניות גדולות להגביר משמעותית את תוכניות הרכש שלהן עבור ה-H20. ענקיות תעשייה כמו Tencent, Alibaba, ו-ByteDance – חברות המפעילות פלטפורמות ענן עצומות, מפתחות אלגוריתמים מתוחכמים ומתחרות בעוז במדיה חברתית, מסחר אלקטרוני ובידור – דיווחו על הגדלת הזמנותיהן באופן משמעותי. הצורך שלהן במעבדי GPU חזקים כמו ה-H20 הוא רב-פנים:
- אימון מודלים גדולים ומורכבים יותר: למרות שה-H20 הוא צעד אחד למטה מהטובים ביותר של Nvidia, הוא עדיין מייצג קפיצת מדרגה משמעותית בכוח העיבוד בהשוואה לדורות ישנים יותר או שבבים פחות מתמחים. אימון מודלי שפה גדולים (LLMs) בסיסיים או מערכות ראייה ממוחשבת מתוחכמות דורש יכולות עיבוד מקביליות מסיביות, שבהן GPUs מצטיינים.
- הסקה (Inference) ופריסה: לאחר אימון המודלים, יש לפרוס אותם כדי לשרת משתמשים. הרצת משימות הסקה – שימוש במודל מאומן ליצירת טקסט, ניתוח תמונות או ביצוע תחזיות – נהנית גם היא מאוד מהאצת GPU, במיוחד בקנה מידה גדול. ספקיות ענן כמו Alibaba Cloud ו-Tencent Cloud זקוקות לציי ענק של שבבים אלה כדי להציע שירותי AI תחרותיים ללקוחותיהן.
- מחקר ופיתוח פנימיים: מעבר לפריסת מודלים קיימים, ענקיות טכנולוגיה אלה חוקרות ומפתחות ללא הרף טכניקות ויישומים חדשים של AI. גישה לכוח מחשוב מספיק חיונית לניסויים ואיטרציות.
- מיצוב תחרותי: במרוץ ה-AI עתיר הסיכונים, פיגור מבחינת תשתית חישובית עלול להיות הרסני. חברות חשות לחץ עצום להבטיח את החומרה הטובה ביותר הזמינה כדי לשמור על שוויון עם יריבות מקומיות, ובמידת האפשר, בינלאומיות.
הפופולריות של המודלים של DeepSeek מדגישה דינמיקה מכרעת: בעוד שהגישה לפסגת החומרה המוחלטת עשויה להיות מוגבלת, קיים ביקוש עצום לחומרה הטובה ביותר הזמינה שיכולה להריץ ביעילות מודלי AI תחרותיים. ה-H20, למרות מגבלותיו בהשוואה לאחיו הבלתי מוגבלים, מתאים לדרישה זו. המחסור הנתפס בו, לפיכך, משפיע ישירות על יכולתן של מובילות הטכנולוגיה בסין לבצע את אסטרטגיות ה-AI שלהן ולנצל את גל החדשנות הנוכחי. הבהלה להבטחת שבבי H20 משקפת ציווי אסטרטגי לבנות קיבולת AI עכשיו, תוך שימוש בכלים הנגישים כיום, לפני שחלון ההזדמנויות עלול להצטמצם עוד יותר עקב דינמיקת שוק או אפילו תקנות מחמירות יותר.
תעדוף רווחים: האסטרטגיה של H3C בשוק של מוכרים
אל מול ביקוש גואה והיצע מתהדק, H3C אותתה על אסטרטגיה ברורה להקצאת שבבי ה-H20 המעטים שהיא מצליחה לקבל. על פי הודעת הלקוח, החברה מתכוונת לחלק את המלאי הנכנס על בסיס ‘עיקרון רווח-ראשון’. משמעות הדבר במפורש היא מתן עדיפות להזמנות מלקוחות יציבים וארוכי טווח המציעים גם שולי רווח גבוהים יותר.
גישה זו, למרות שאולי פרגמטית מנקודת המבט העסקית של H3C, נושאת השלכות משמעותיות על נוף ה-AI הסיני הרחב יותר:
- יתרון לשחקנים קיימים: חברות טכנולוגיה גדולות ומבוססות כמו Tencent, Alibaba, ו-ByteDance, שככל הנראה מייצגות זרמי הכנסה משמעותיים ומתמשכים עבור H3C, הן כנראה הנהנות ממדיניות זו. יש להן את כוח הקנייה ואולי את הקשרים ארוכי הטווח כדי להבטיח יחס מועדף.
- לחץ על שחקנים קטנים יותר: סטארט-אפים ומוסדות מחקר קטנים יותר, אפילו אלה עם רעיונות חדשניים,עלולים למצוא עצמם בסוף התור. בהיעדר הכיסים העמוקים או היסטוריית ההזמנות הנרחבת של הענקים, הם עלולים להתמודד עם זמני המתנה ארוכים יותר או מחירים גבוהים יותר (אם יוכלו להשיג שבבים בכלל), מה שעלול לחנוק חדשנות ברמת השטח.
- פוטנציאל לאינפלציית מחירים: עיקרון רווח-ראשון בשוק דל יוצר באופן טבעי לחץ כלפי מעלה על המחירים. לקוחות הנחשבים פחות קריטיים או מציעים שולי רווח נמוכים יותר עשויים לקבל הצעות מחיר גבוהות יותר כדי להבטיח הקצאה, מה שמחריף עוד יותר את אתגרי העלות עבור ארגונים פחות ממומנים.
- עיכובים בפרויקטים אסטרטגיים: חברות שאינן מסוגלות להשיג את שבבי ה-H20 הדרושים בזמן עלולות להיאלץ לדחות פרויקטי AI קריטיים, לצמצם את שאיפותיהן, או לחפש פתרונות חומרה פחות אופטימליים, מה שעלול להשפיע על לוחות הזמנים התחרותיים שלהן.
- חיזוק היררכיות קיימות: אסטרטגיית הקצאה זו עלולה לחזק בשוגג את הדומיננטיות של שחקני הטכנולוגיה הגדולים, ולהקשות על כניסת מתחרים חדשים לאתגר את הסטטוס קוו על ידי מניעת גישה למשאבי חישוב חיוניים מהם.
הרציונל המוצהר של H3C משקף את המציאות הקשה של משברי שרשרת אספקה. כאשר רכיב קריטי הופך נדיר, ספקים מחפשים באופן טבעי למקסם תשואות ולהבטיח את נאמנות לקוחותיהם היקרים ביותר. עם זאת, ההשפעות במורד הזרם מתפשטות בכל המערכת האקולוגית, ועלולות לעצב את הדינמיקה התחרותית ואת קצב הפיתוח הכולל של AI בתוך סין. זה מדגיש כיצד זמינות החומרה, המוכתבת הן על ידי כוחות גיאופוליטיים והן על ידי החלטות מסחריות, יכולה להפוך לגורם מכריע מרכזי במרוץ ה-AI, המשפיע לא רק על מי יכול לחדש אלא גם על כמה מהר הם יכולים להביא את חידושיהם לשוק.
הצל הארוך של Washington: גיאופוליטיקה וחנק השבבים
לא ניתן להבין את המחסור הפוטנציאלי ב-H20 מחוץ להקשר של היריבות הטכנולוגית המעמיקה בין ארצות הברית לסין. שבב ה-H20 קיים אך ורק בגלל בקרות הייצוא של ארה’ב שנועדו להגביל את הגישה של סין לטכנולוגיות המוליכים למחצה המתקדמות ביותר. מדיניות זו נובעת מחששות בתוך Washington שסין עלולה למנף טכנולוגיות אלה, במיוחד אלה המאפשרות AI רב עוצמה, למודרניזציה צבאית ואולי להשגת יתרונות אסטרטגיים.
ציר הזמן של ההגבלות הוא קריטי:
- בקרות ראשוניות (2022): משרד המסחר האמריקאי הטיל לראשונה הגבלות משמעותיות, שכוונו בעיקר נגד מעבדי ה-GPU המובילים דאז של Nvidia ל-AI, ה-A100 וה-H100, בהתבסס על ספי ביצועים. זה למעשה ניתק את סין מהקצה החדשני העולמי של חומרת AI.
- תגובת Nvidia (A800/H800): Nvidia פיתחה במהירות גרסאות משונמכות מעט, ה-A800 וה-H800, במיוחד עבור השוק הסיני. שבבים אלה תוכננו להיות מעט מתחת לספי הביצועים שנקבעו ב-2022, מה שאפשר ל-Nvidia להמשיך ולשרת את בסיס הלקוחות הסיני הגדול שלה.
- החמרת הבקרות (אוקטובר 2023): מתוך הכרה בכך שה-A800 וה-H800 עדיין הציעו יכולות משמעותיות, ממשלת ארה’ב עדכנה והרחיבה באופן משמעותי את כללי הייצוא שלה. התקנות החדשות השתמשו במדד ‘צפיפות ביצועים’ מורכב יותר ובקריטריונים אחרים, ולמעשה אסרו גם על מכירת ה-A800 וה-H800 לסין.
- הופעת ה-H20: מול חסימה נוספת, Nvidia חזרה לשולחן השרטוטים, ופיתחה את ה-H20 (יחד עם גרסאות פחות חזקות כמו ה-L20 וה-L2). ה-H20 הונדס בקפידה כדי לעמוד במערך ההגבלות האחרון של ארה’ב, מה שהפך אותו, שוב, לשבב ה-AI החזק ביותר של Nvidia שניתן לייצא באופן חוקי לסין.
עם זאת, הסאגה עשויה שלא להסתיים שם. כפי שדווח על ידי Reuters בינואר, אפילו ה-H20 נמצא פוטנציאלית תחת בדיקה של פקידים אמריקאים, שלפי הדיווחים שוקלים הגבלות נוספות על מכירתו לסין. זה מוסיף שכבה נוספת של אי-ודאות לאזהרה של H3C. ה-‘אי-ודאות המשמעותית’ בשרשרת האספקה עשויה שלא להיות רק עניין של לוגיסטיקה או זמינות רכיבים; היא עשויה לשקף גם חשש משינויים עתידיים במדיניות ארה’ב שעלולים להגביל או לאסור לחלוטין את ה-H20.
לחץ רגולטורי מתמשך זה יוצר סביבת פעולה קשה הן עבור Nvidia והן עבור לקוחותיה הסינים. עבור Nvidia, סין מייצגת שוק עצום (אנליסטים העריכו הכנסות פוטנציאליות מה-H20 העולות על 12 מיליארד דולר בשנת 2024 ממשלוח של כמיליון יחידות), אך הניווט בחולות הנעים של בקרות הייצוא האמריקאיות הוא אתגר מתמיד. עבור חברות סיניות, ההסתמכות על ספק זר לטכנולוגיה קריטית, הכפופה לגחמות הגיאופוליטיות של אומה אחרת, יוצרת פגיעות אינהרנטית. מצב ה-H20 מקפל בתוכו בצורה מושלמת את הדילמה הזו: זהו רכיב הכרחי לשאיפות AI בטווח הקרוב, אך אספקתו שברירית ועלולה להיות כפופה לאילוצים חיצוניים נוספים.
פעולת האיזון העדינה של Nvidia
עבור Nvidia, המצב סביב שבב ה-H20 בסין הוא הליכה על חבל דק. החברה שולטת בשוק העולמי של מאיצי AI, וסין הייתה היסטורית מקור הכנסה חיוני. עם זאת, Nvidia, כתאגיד אמריקאי, חייבת לציית בקפדנות לתקנות בקרת הייצוא שהוטלו על ידי Washington. אי ציות עלול לגרום לעונשים חמורים.
הפיתוח וההשקה של ה-H20, בעקבות האיסורים על ה-H100/A100 ולאחר מכן על ה-H800/A800, מדגימים את מחויבותה של Nvidia לשמור על גישה לשוק הסיני במסגרת הגבולות החוקיים שנקבעו על ידי ממשלת ארה’ב. זוהי אסטרטגיה של ציות באמצעות תכנון מותאם אישית, יצירת מוצרים המותאמים במיוחד לעמוד במגבלות הביצועים הנדרשות על פי כללי הייצוא. זה מאפשר ל-Nvidia להמשיך לייצר הכנסות משמעותיות מסין – ה-12 מיליארד דולר המוערכים ממכירות H20 בשנת 2024 רחוקים מלהיות זניחים, אפילו עבור חברה בסדר גודל של Nvidia – תוך הימנעות מעימות ישיר עם מדיניות ארה”ב.
עם זאת, אסטרטגיה זו נושאת סיכונים ואתגרים אינהרנטיים:
- פשרה בביצועים: כל איטרציה המיועדת לסין (A800/H800, כעת H20) מייצגת הפחתה מכוונת בביצועים בהשוואה לשבבים המתקדמים ביותר של Nvidia הזמינים במקומות אחרים. למרות שהם עדיין חזקים, פער זה אומר שחברות סיניות עובדות תמיד עם חומרה שנמצאת דור אחד או יותר מאחורי הקצה החדשני העולמי, מה שעלול להשפיע על יכולתן להתחרות בחזיתות מחקר ה-AI.
- אי-ודאות רגולטורית: כפי שמעידה הבדיקה הפוטנציאלית הנוספת של ה-H20, קווי המטרה של בקרות הייצוא האמריקאיות יכולים לזוז. Nvidia משקיעה משאבים משמעותיים בתכנון, ייצור ושיווק של שבבים אלה הספציפיים לסין, רק כדי להתמודד עם הסיכון שתקנות חדשות עלולות להפוך אותם למיושנים או בלתי ניתנים לייצוא בן לילה. זה יוצר חוסר יציבות תכנונית וסיכון פיננסי.
- תפיסת שוק: מכירת שבבים משונמכים עלולה, לאורך זמן, להשפיע על תפיסת המותג של Nvidia בסין. לקוחות עשויים לחוש טינה על היותם מוגבלים לחומרה פחות מסוגלת בהשוואה למתחריהם הגלובליים.
- גירוי תחרות: עצם ההגבלות שמאלצות את Nvidia ליצור שבבים כמו ה-H20 יוצרות גם תמריץ רב עוצמה עבור סין להאיץ את הפיתוח של מאיצי AI מקומיים משלה. בעוד ש-Nvidia מחזיקה כיום ביתרון טכנולוגי משמעותי, מגבלות האספקה המתמשכות ומגבלות הביצועים המוטלות על ידי מדיניות ארה”ב מתדלקות את הדחיפות מאחורי הדחיפה של סין לעצמאות בתחום המוליכים למחצה.
המחסור הפוטנציאלי ב-H20, בין אם הוא מונע על ידי בעיות לוגיסטיות, מחסור ברכיבים או חרדות גיאופוליטיות בסיסיות, מוסיף שכבה נוספת של מורכבות למצבה של Nvidia. אם החברה לא תוכל לספק באופן אמין אפילו את שבב ה-H20 התואם בכמויות מספיקות, היא מסתכנת בתסכול נוסף של לקוחותיה הסינים ועלולה להאיץ את חיפושם אחר חלופות, בין אם מספקים מקומיים או באמצעים אחרים. Nvidia נתפסת אפוא בין ציות לחוק האמריקאי, סיפוק הביקוש העצום מצד לקוחותיה הסינים, וניהול הדינמיקה המורכבת, ולעתים קרובות בלתי צפויה, של שרשראות האספקה הגלובליות של מוליכים למחצה.
הציווי המקומי: הדחף של סין לעצמאות בתחום השבבים
האתגרים החוזרים ונשנים בגישה לשבבי AI זרים מהשורה הראשונה, שהגיעו לשיאם בחששות הנוכחיים סביב אספקת ה-H20, מחזקים באופן בלתי נמנע את נחישותה של סין לפתח יכולות מוליכים למחצה מקומיות משלה. החיפוש הזה אחר עצמאות, במיוחד בתחומים קריטיים כמו מאיצי AI מתקדמים, הוא עדיפות אסטרטגית ארוכת טווח עבור Beijing, המונעת על ידי הרצון להפחית את התלות הטכנולוגית ולבודד את כלכלתה וצבאה מלחצים חיצוניים כמו בקרות הייצוא של ארה”ב.
מספר חברות סיניות עובדות באופן פעיל על חלופות למעבדי ה-GPU של Nvidia. הבולטות שבהן כוללות:
- Huawei (סדרת Ascend): למרות שהיא מתמודדת עם הגבלות אמריקאיות משמעותיות משלה, Huawei השקיעה רבות בסדרת מעבדי ה-AI שלה Ascend (למשל, Ascend 910B). שבבים אלה נחשבים בין החלופות המקומיות המובילות ומאומצים יותר ויותר על ידי חברות טכנולוגיה סיניות, חלקית מתוך צורך וחלקית מתוך עידוד לאומני.
- Cambricon Technologies: שחקנית מפתח נוספת המתמקדת ספציפית בשבבי AI, Cambricon מציעה מעבדים המיועדים הן לאימון מבוסס ענן והן למשימות הסקה במחשוב קצה (edge computing).
בעוד שחלופות מקומיות אלה קיימות ומשתפרות, הן מתמודדות כיום עם מספר מכשולים בהדחת Nvidia, אפילו ה-H20 המוגבל:
- פער ביצועים: למרות שהוא מצטמצם, פער ביצועים בדרך כלל עדיין קיים בין השבבים המקומיים הסיניים הטובים ביותר לבין ההצעות של Nvidia, במיוחד במונחים של כוח חישוב גולמי ויעילות אנרגטית למשימות אימון בקנה מידה גדול.
- מערכת אקולוגית של תוכנה: הדומיננטיות של Nvidia מחוזקת באופן משמעותי על ידי מערכת האקולוגית הבוגרת והמקיפה שלה של תוכנת CUDA. פלטפורמה זו כוללת ספריות, כלים ו-APIs שמפתחים השתמשו בהם במשך שנים, מה שמקל על בנייה ואופטימיזציה של יישומי AI עבור מעבדי GPU של Nvidia. העברת עומסי עבודה מורכבים של AI להרצה יעילה על ארכיטקטורות חומרה חלופיות דורשת מאמץ ואופטימיזציה משמעותיים, ויוצרת עלויות מעבר.
- אתגרי ייצור: ייצור שבבים מתקדמים בקנה מידה דורש גישה לתהליכי ייצור מוליכים למחצה מתקדמים (fabs). בעוד שסין משקיעה רבות בקיבולת היציקה המקומית שלה (כמו SMIC), היא עדיין מפגרת מאחורי מובילות עולמיות כמו TSMC (טייוואן) ו-Samsung (דרום קוריאה) בייצור הצמתים המתקדמים ביותר באופן אמין ובנפח גבוה, חלקית בשל הגבלות על גישה לציוד ליתוגרפיה מתקדם (כמו מכונות EUV מ-ASML).
- בשלות שרשרת האספקה: הקמת שרשרת אספקה חזקה לשבבים מקומיים, הכוללת כל דבר מכלי תכנון ועד אריזה ובדיקה, דורשת זמן והשקעה משמעותית.
עם זאת, אי-הוודאות באספקת ה-H20 פועלת כזרז רב עוצמה. אם חברות סיניות אינן יכולות להשיג באופן אמין אפילו את שבבי Nvidia התואמים, התמריץ להשקיע, לבצע אופטימיזציה ולרכוש חלופות מקומיות כמו אלה של Huawei ו-Cambricon גדל באופן משמעותי. האזהרה של H3C, והמחסור הבסיסי שהיא משקפת, עלולים להאיץ בשוגג את המעבר לפתרונות תוצרת בית, גם אם פתרונות אלה מציגים בתחילה אתגרים בביצועים או במערכת האקולוגית של התוכנה. זה מדגיש את הציווי האסטרטגי מאחורי ההשקעות של מיליארדי דולרים של סין שמטרתן לבנות תעשיית מוליכים למחצה עמידה ועצמאית יותר, הרואה בכך לא רק מטרה כלכלית אלא עניין של ביטחון לאומי וריבונות טכנולוגית בעידן ה-AI.
אפקט האדווה: השלכות רחבות יותר על מערכת האקולוגית של ה-AI בסין
צוואר הבקבוק הפוטנציאלי באספקת שבבי ה-H20 של Nvidia, כפי שסומן על ידי H3C, שולח אדוות הרחק מעבר לי